Kereskedelmi sziget építés információk és útmutató
A bejegyzésben a szigetforduló, sziget tőzsdealakzat kereskedési szempontjait beszéljük meg.
A szigetforduló kialakulhat emelkedő trendben és csökkenő trendben is.
Az előzmény trendben egy rés alakul ki, melyet a piac nem tölt be, hanem egy passzív, oldalazó, vagy jelentéktelen mértékben, de trendirányú mozgás követ.
Eztán pedig egy ellenkező irányú rés alakul ki, és a trenddel ellenkező irányba áll be a piac.
A szigetforduló értelmezhető eső és emelkedő trend után is.
Én a leírást az egyszerűbb fogalmazás miatt az emelkedő trendet követő szigetforduló alakzatra írom le.
Az emelkedő trendet követően egy réssel nyit a piac.
Ez a mozgás, a nyitó szakaszban erős túlsúlyba kerülő vételi ajánlatok okozzák, és a vételi erőt jelzik.
A rést követő napokban a vételi erő csökken, nem tud az ár emelkedni, de az optimista, vagy sok esetben a passzív hozzáállás miatt nem tudja a rést betölteni, azaz esni.
Itt kell kitérni arra a helyzetre is, hogy ez a rés lehet egy hír hatására kialakuló optimista hangulat is, mely a hír után egy kivárás, passzív, érdektelen hangulatba csap át.
A rést követő iránytalan, kis emelkedést, vagy oldalazást mutató piacra olyan hír érkezik, mely a semleges hangulatot már borúsra változtatja.
Ezzel a hírrel kialakul egy olyan mértékű eladási nyomás a piacon, melynek következtében az árfolyam a nyitó szakaszban erős réssel lefele nyit.
Ezt az esést a piac el is fogadja, azaz a következő időszakban a rést nem tudja betölteni.
Nem csak egy komolyabb hír alakíthatja ki a második rést, hanem a piaci hangulat is.
Ha egy emelkedő trendben egy ideig megáll az emelkedés, akkor sok befektető elfordul a terméktől.
A megbízhatósági, kereskedési statisztikákban Thomas Bulkowski munkáira hagyatkozunk.
Eszerint célszerű szétválasztani a sziget alakzatot emelkedő és csökkenő trendre.
Bikapiacon emelkedő trendben, lefelé tör ki az árfolyam, klasszikus fordulós jelzés, a trend csúcsán.
Medvepiacon, csökkenő trendben felfelé tör ki az árfolyam.
Bikapiacon kialakuló szigetforduló esetén átlagosan 17%-os árfolyam visszaesést figyelhettünk meg, azaz a letörést követően a mélypontig átlagosan 17%-ot esett a piac.
Érdemes tisztában lenni az átlag jelentőségével, azaz egy aktuális esetben lehet ennél több és kevesebb is, de sok száz eset vizsgálatakor 17%-ot tapasztaltunk múltbeli vizsgálatokon.
Itt egyúttal megjegyzem, hogy ez nem azt jelenti, hogy ennyit lehet keresni, tekintettel arra, hogy az esés mélypontjáig mértük az átlagos 17%-ot.
Valós kereskedés során a kereskedési technikánk függvényében leszünk pozícióba, és biztosan nem a mélyponton fogunk kiszállni minden egyes esetben.
Mire jó akkor ez az adat? Arra is érdemes odafigyelni, hogy az átlagos 17%-os visszaesést átlagosan 45%-os árfolyam emelkedés követett.
A hibaráták vizsgálata is alátámasztja a fentieket.
A fentiek egyértelműen jelzik, hogy mi a probléma a sziget alakzat ezen esetével, azaz egy bikapiacon, gyakran éves csúcsokon, esetleg történelmi csúcson alakul ki a jelzés.
Jön egy kisebb árfolyam esés (korrekció), amit megvesznek a piaci szereplők, és az emelkedő trend folytatódik.
Ebben az esetben tehát a sziget tőzsdealakzat egy medvepiacon, azaz tartósan, hosszú távon csökkenő trendben mozgó részvény esetén alakul ki.
Ez együtt jár azzal, hogy gyakran éves, vagy történelmi mélypontra kerül az árfolyam, azaz nagyon erős az eladási oldal.
Itt történik egy felfelé kitörés, mely átlagosan 21%-os árfolyam emelkedést hoz.
A szigetforduló alakzat gyakorlati használhatóságát nagyon befolyásolja, ha minden rést követő gyertyák sora után ellenkező rést szigetfordulónak tekintünk.
Az egyik legfontosabb szabály, hogy a szigetforduló alakzatot csakis trend után keressük.
Egy oldalazásban, iránytalan piacon is kialakulhat ilyen mozgás, hiszen ott sem idegen az egyik irányba való rántás, majd pangó piac, és azt követő ellenkező rés.
A másik fontos tényező a két, egymással ellenkező irányú és nyitott rés.
A fenti ábrán a kis „egyenlőségjelek”, a párhuzamos vonalak jól szimbolizálják, amit érdemes elvárni: átjárható korridor legyen a két rés.
Az nem kötelező, hogy eső árfolyam szinten alakuljon ki mindkettő, de az már igen, hogy ne legyen a két rés túl távol egymástól.
Ez a túl távol elég tág fogalom, én a két ATR(14)-et határoztam meg.
Ennél nagyobb eltérés a két résszintje közt már nem párosítja össze egyértelműen szigetfordulóvá a rést.
Fontos tényező az első rés és a maximális érték (esésben természetesen a minimális alj) távolsága.
Ne legyen a rést követően nagy árfolyammozgás a trend irányába, hiszen az nem jelképezi a rést követő elbizonytalanodást, és a fordulatot nem a réshez köthetjük.
Ez ne legyen nagyobb, mint az előző emelkedés (esés) árfolyam változásának negyede, ötöde.
Hasonlóan korlátozandó az időkeret, mely a szigetforduló alakzat kialakulására rendelkezésre áll.
Bár az eredeti szigetfordulós leírásokban nincs ilyen korlát, de a hatékony használat miatt a két rést között ne teljen el túl sok idő.
Így én a két rés közti távot 10 napban korlátozom.
A két rést sok helyen csak résként határozzák meg.
Ezek mérete se legyen kicsi, azaz mindkettőnél elvárás, hogy jól látható legyen.
A nevesített réseknél már említettük, hogy a rés kialakulásánál mért forgalom nagysága fontos tényező.
Ez legalább átlagos legyen, de minél nagyobb, annál jobb.
Ne csak az átlaghoz viszonyítsuk a második rés forgalmi adatait.
Itt az is lényeges, hogy az első résnél mérthez képest se legyen kicsi.
Egyrészt a fordulatot szeretjük erős forgalomhoz kötni, mert az mutatja a piaci szándékot.
Másrészt ideális, ha a szigetfordulóban csökkenő, vagy kis forgalmat látunk.
Ezzel mutatja a piac, hogy a befektetők kivárnak, és egy hír, adat, vagy hangulatváltozás után fordított irányba gondolkodnak.
Bár a szigetforduló alakzat egy technikai alakzat, de a két rést kialakító hírek, adatok, vagy más fundamentális elemzés, jó irányt adhat a sziget kialakulásának az okaira.
A szigetforduló sok esetben nem egy fundamentális okra, hanem erős technikai szint elérésére vezethető vissza.
Ha a szigetforduló ilyen helyen alakul ki, az kiemelten kedvező jelzés.
Ilyen esetben nem egy fundamentális indok, hanem a szint töréséhez kapcsolódó bizonytalanság okozza a sziget testének a kialakulását, a fordulatot.
Példának megint egy emelkedő trendet hozok.
Az árfolyam eléri az előző csúcsot., majd azt töri.
A régi csúcs felett kialakul a szigetforduló.
A befektetők elvesztik a szint törése után a lendületet, a piac kivár, majd az árfolyam esik.
De a szigetforduló után az árfolyam még mindig a szint felett van, ami támasz lehet.
Amíg az árfolyam ezt a szintet vissza nem töri, addig ez a támasz szint megfoghatja az esést, és arról pattanhat long irányba.
A hagyományos kereskedési leírások jellemzően a „sziget” ellenkező oldalára elhelyezett stopokat javasolnak.
Itt állíthatja be, hogy a Google keresőben elsők között legyen a Világgazdaság
tags: #kereskedelem #sziget #epites